投资数字货币具备极高风险，不存在稳赚的可能性，普通参与者很容易出现本金大幅亏损甚至全部损失的情况，同时在国内参与相关交易还存在合规层面的隐患。很多新人被网络上的盈利案例吸引入场，却没有全面了解市场底层规则，单纯将数字货币当作快速获利的渠道，忽视各类潜在风险，最终蒙受财产损失。想要理性参与市场，首先需要认清各类风险的具体表现，摒弃一夜暴富的投机幻想。
数字货币市场最直观的风险来自极端价格波动。市场没有涨跌停限制，全年全天候不间断交易，主流币种常会出现单日百分之十几的涨跌，大量山寨币、土狗币种波动幅度更大。这类资产没有实物资产、现金流作为价值支撑，价格走势主要依靠市场资金情绪驱动，容易受到大户筹码操作、热点消息影响。不少投资者还会参与合约杠杆交易，几倍乃至上百倍杠杆会放大行情波动，小幅反向走势就会触发强制平仓，短时间内本金直接清零。市值较低的小众币种还存在流动性风险，行情下跌阶段很难找到接盘方，出现想卖却无法成交的困境。
市场内层出不穷的诈骗陷阱进一步放大投资风险。不法分子常常借用区块链概念包装空气项目，通过社群导师、虚假盈利截图吸引投资者参与私募代投，承诺固定高收益诱导用户持续投入资金。还有团伙借助传销模式，以发展下线赚取提成扩张用户规模，资金池达到规模后直接跑路。部分项目方上线代币之后快速拉高出货，普通散户高位接盘，币种价格迅速跌到近乎归零。各类骗局善于利用投资者急于回本、追逐热点的心理，辨别难度较高，缺乏经验的新手极易上当受骗。
即便对加密市场有长期研究，投资者依旧要面对全球监管政策变动风险。不同国家和地区对于数字货币的监管标准持续调整，政策收紧会直接引发市场抛售，改变资金流向。对于普通参与者而言，不建议动用生活费、借贷资金投入交易，更不要轻信所谓内幕消息、保本投资方案。充分认知风险、控制投入资金规模，是参与这个市场最基础的前提。
